Год спустя после событий первой части Чебурашка продолжает жить в доме у Гены. Однако их дружбе угрожает новый этап: ушастик, повзрослев, начинает чаще проявлять самостоятельность, порой переходя в хулиганство, а Гена, пытаясь навести порядок, всё чаще выступает в роли строгого наставника. Их отношения напрягают мелкие, но частые разногласия.
В тихом приморском городке происходит невероятное: с неба начинает идти дождь из апельсинов, а среди фруктов опускается загадочный, непоседливый и очень голодный мохнатый зверёк. По воле случая он оказывается в уединённом домике у моря, где живёт бывший известный актёр Геннадий, ставший замкнутым садовником-отшельником.