В этой визуально изысканной интерпретации классической сказки Карло Коллоди бельгийско-французско-итальянское творческое объединение переносит зрителя в атмосферу почти живого, но гротескного деревянного мира. История начинается с скромной мастерской, где одинокий Джеппетто, выстругав из необычного полена фигурку, неожиданно для себя обретает «сына».
В мире, где границы между сказкой и кошмаром стерты, трое монархов преследуют свои странные страсти, не подозревая, что их судьбы переплетутся в клубок боли и магии. Сластолюбивый правитель Одинокого Утеса похищает юную девушку, чья красота пробуждает в нем животную жажду обладания. Но даренная им любовь оборачивается уродством, а дарованная им роскошь — невыразимой тоской.